锂电消费税正式落地！涨价潮来袭，行业分水岭已至？
发布日期：2026/9/10
电池行业加速分化
9月1日起，锂离子蓄电池恢复征收消费税，税率2%。亿纬锂能、力神电池相继宣布加收2%消费税成本，巡鹰新能源、一立新能源等中小厂商紧随其后。这不是简单的政策传导——涨价函背后，是一场正在加速的行业分化。
图片来源：中国汽车报
01.供需才是底气
2%消费税带来每Wh约0.007元成本抬升，每GWh对应新增成本约700万元。
储能电芯厂净利率普遍只有5%左右，这笔钱自己扛不住，必须向下游传导。
但电池厂敢涨价，真正底气来自供需。
远景动力透露，储能电池行业平均产能利用率在90%以上，部分厂商超负荷运转，314Ah电芯几乎“一芯难求”。
行业正处于向下一代大电芯迭代的关键阶段，主流314Ah产线扩建较少，进一步加剧了阶段性供需失衡。
314Ah价格从2025年末的0.31元/Wh涨至今年6月的0.37-0.40元/Wh，7月锂离子电池制造价格同比上涨8.9%。
这一轮涨价不是政策催生的脉冲，是供需结构在支撑。
02.涨价落地 分化开始
电池厂涨价诉求普遍，但落地过程差异明显。
对不同客户策略不同，小客户一次性涨到位，大客户及战略客户进一步商谈，大概率双方共担。
亿纬锂能也公开表示，将通过上下游传递共同承担新增税负。
场景分化同样明显，3C消费和户储涨价阻力较小，大储、动力电池等成本敏感领域，价格传导将经历多轮拉锯。
部分客户协议已锁定至年底，税费由电池厂自行承担；新签订单已开始考虑涨价。
SMM储能分析师李亦沙表示，涨价能否落地，是对电池厂稳定供货能力、技术水平和客户结构的综合考验。
03.行业加速分化
涨价落地中的差异，正在加剧行业两极分化。
明年9月1日税率将上调至4%，缺乏议价能力的企业将加速出局。
亿纬锂能认为，消费税政策将加速落后产能出清，利好头部企业份额提升。
头部厂商正从“拼产能”转向“拼一体化、拼全球化、拼技术迭代”——向上游布局矿端资源，向下游延伸至系统运营，向海外扩张产能。
大容量电芯工艺路线尚未收敛，宁德时代587Ah已规模化交付，亿纬锂能628Ah已量产，远景动力790Ah已交付。
率先稳定量产并实现良率爬坡的企业，将掌握下一代产品的定价主动权。
04.格局已定
头部厂商市占率高、客户黏性强，议价筹码充裕；
中小厂商被成本裹挟，处境被动，面临“涨则丢单、不涨则亏”的两难局面。
从半年报数据看，多家电池上市公司净利率仅在个位数区间，若无法在成本端或销售端对冲消费税影响，利润空间将更为逼仄。
锂电行业正在从“谁都能活”走向“强者恒强”。
消费税只是催化剂，真正的分水岭在供需格局和技术迭代的交汇处。
来源：零碳洞察
